نگاهی به بازار سکه و قراردادهای آتی
در بازار سکه خبرها حاکی از تصمیم بانک مرکزی مبنی بر توقف پیش فروش سکه از امروز در سررسید سه ماهه است. این در حالی است که اواخر هفته گذشته نیز شاهد توقف پیش فروش سکه یک ماهه بودیم. با این حال پیش فروش سکه در سایر سررسیدها همچون گذشته به قوت خود باقی است. البته در ادامه تصمیمات اخیر احتمال توقف دیگر سررسیدها نیز وجود دارد.
در بازار آتی سکه نیز چهارشنبه هفته گذشته همزمان با توقف پیشفروش سکه یکماهه وجه تضمین قرارداهای آتی برای چندمین بار در سال جاری با افزایش همراه شد و به محدوده 5400 هزار تومان رسید. قیمت آخرین قرارداد آتی با تاریخ تحویل دی ماه هم اکنون در 2008 هزار تومان قرار دارد. این قیمت برای قرارداد آتی با تاریخی تحویل اردیبهشت در سطح 1833 هزار تومان در حال معامله است.
امید «فولاد» به سیگنال بورس کالا
در معاملات امروز نمادهای متعلق به گروه فولادی در پی فشار فروش معاملهگران در مدار منفی قیمتی مورد معامله قرار گرفتند. به طوریکه فولاد مبارکه در صدر نمادهایی با بیشترین اثر منفی بر رشد شاخص کل قرار گرفت. روند ادامه دار افت قیمتی این نماد را میتوان ناشی از عدم عرضه محصولات این شرکت در معاملات هفته گذشته بورس کالا و همینطور رشد 16 برابری بهای آب مصرفی واحدهای فولادسازی استان اصفهان به دلیل بحران کم آبی دانست. در معاملات امروز قیمت سهام این شرکت تا محدوده 270 تومان عقبنشینی کرد. یکی از عوامل نگرانکننده برای مبارکه نامشخص بودن قیمت عرضه پیش از سیاست ارزی جدید بانک مرکزی است (پس از تکنرخی شدن ارز عرضهای از سمت این شرکت در بورس کالا مشاهده نشده است). عامل دوم را میتوان ریسک کلی که این شرکت و دیگر شرکتهای مستقر در فلات مرکزی کشور تهدید میکند.
با این حال همانطور که در گزارش اخیر «دنیای بورس» با عنوان شعاع جذابیت تک نمادهای بورسی عنوان شد، روند قیمتی محصولات فولاد مبارکه در معاملات بورس کالا میبایست از سوی معاملهگران مورد رصد قرار گیرد. بر این اساس بررسی معاملات احتمالی بورس کالا در روز دوشنبه (فردا) بسیار با اهمیت تلقی میشود. بر اساس رویه عرضه این شرکت در بازار داخل و با توجه به ثبت خرید محصولات این شرکت در قالب قراردادهای سلف انتظار برای عرضه محصولات این شرکت در معاملات فردای بورس کالا وجود دارد.
در سوی دیگر در گروه سنگ آهنیها نیز معاملات سه نماد «کچاد»، «کگل» و «کنور» با افت قیمتی مواجه شده است. «کگل» یکی از نمادهای اثرگذار بر افت شاخص در معاملات امروز بود. این نماد و حق تقدم این نماد نیز از جمله نمادهایی هستند که در انتظار عرضه شمش از سوی فولاد خوزستان در بورس کالا هستند. در صورتیکه شرایط به وضعیت مطلوب خود بازگردد این نمادها نیز در دسته نمادهای جذاب قرار میگیرند.
در گروه روی، معاملات «فاسمین» در محدوده منفی قیمتی قرار گرفته است. این در حالی است که این نماد در معاملات روز گذشته به تبع رشد قیمت روی در بازارهای جهانی (و قرارگیری در سطوح 3232 دلاری) رشد بالای قیمتی را تجربه میکرد. سایر نمادهای این گروه در مقابل با رشد قیمت همراه هستند. به طوریکه «فرآور» نوسان 3 درصدی قیمت در مدار مثبت و «زنگان» صف خرید را تجربه میکند. «فزرین» نیز رشد ملایمی را در سمت تقاضای خود دارد.
در سوی دیگر در گروه آلومینیوم شاهد قرارگیری معاملات «فایرا» در محدوده صف خرید با وجود حجم پایین معاملات این نماد بودیم. جهش بهای این فلز در بازارهای جهانی در پی تحریم شرکت روسال از سوی خزانهداری آمریکا رشد قیمتی این نماد را به دنبال داشته است. «فنوال» نیز که به دلیل افشای اطلاعات با اهمیت (تغییر سهامداری) در روز گذشته متوقف شد در جلسه معاملاتی امروز به تابلوی معاملات بازگشت.
فضای رکودی حاکم بر معاملات سایر گروهها
روند داد و ستدها در گروه متانولسازان حکایت از افت قیمتی دو نماد «زاگرس» و «شخارک» در معاملات امروز دارد. حجم معاملات این نمادها نیز در سطح پایینی قرار دارد و با گذشت نیمی از بازار، هیچ معاملهای در نماد «شفن» صورت نگرفته است. با وجود سطوح بالای قیمت متانول در بازارهای جهانی (385 دلار) وضعیت مبهم نرخ دلار منجر به تداوم افت قیمت نمادهای این گروه شده است. سطوح پایین نرخ دلار آزاد (4200 تومانی) میتواند سطوح سودآوری این شرکتها را تحت فشار قرار دهد. به طوریکه روز گذشته شاهد افت نرخ فروش متانول «شخارک» در عملکرد فروردین به دلیل فروش با نرخ 4200 تومانی بودیم. در این ارتباط مطالعه گزارش نخستین موج ابهام فروش صادراتیها توصیه میشود.
در گروه پالایشیها نیز شاهد غلبه فضای منفی و فشار فروش در سه نماد «شتران»، «شپنا»و «شراز» بودیم. «شپنا» نیز توانست در فهرست نمادهای اثرگذار بر افت شاخص کل قرار گیرد. در سوی دیگر در گروه روانکاران «شسپا» همچنان به روند نزولی قیمتی خود (پس از سیاست تک نرخی شدن دلار) ادامه میدهد. اثر منفی رشد نرخ دلار مبادلهای بر روند سودآوری این شرکت قیمت این سهم را تحت فشار قرار داده است. «دنیای بورس»در گزارش شعاع جذابیت تک نمادهای بورسی به برآورد سود این شرکت با در نظرگرفتن شرایط جدید ارزی پرداخته است.
معاملات عمده نمادهای زیرمجموعه گروه خودرو نیز با افت قیمت همراه هستند. با نزدیک شدن به موعد تصمیمگیری آمریکا در خصوص برجام این ریسک بیشتر معاملات سهام نمادهای این گروه را تحت تاثیر خود قرار خواهد داد. نمادهای این گروه فاصله چندانی تا کف چندساله خود ندارند. سطوح حمایتی پیش رو در جدال با ریسک برجام وضعیت دشواری را خواهند داشت. در این میان اگر چشمانداز روشنی از آینده برجام ارائه شود این نمادها میتوانند بیشترین شتاب را در مسیر صعودی به ثبت برسانند.